海南全岛封关落地：谁最先吃到这波政策红利？

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12 月 18 日，海南自贸港全岛正式封关，当天洋浦港就迎来一个“开门红”。
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# \/ W! a+ ^6 S3 H一艘装着 17.9 万吨石化原辅料的大船顺利靠港，这是封关后第一批走“零关税”政策通关的货物，货值将近 4 个亿。
企业算了一笔账：光进口环节，就比封关前省了差不多一千万成本。
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这事的信号其实很明确——
0 m* I& ?' x* M4 q  B3 x+ `海南自贸港，已经进入真正“动起来”的阶段了。

封关当天，相关政策是一起落地的：
& c4 R# `) V! a& T$ x' s1 Q6 ?  G  C进口征税商品目录、货物流通税收政策、禁限清单、加工增值内销免关税……该上的全上了。
0 |7 c  H0 l( l6 d0 b: N; d" W. |央视也明确说了：封关不是终点，而是新一阶段的开始，后面还会继续扩大开放、完善制度。

而在资本市场这边，反应其实已经提前给出来了。
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目前海南一共有 29 家本土上市公司，被普遍看成是这波政策红利的“直接承接者”。
今年以来，海南板块整体走势很强，11 月 18 日一度冲到 10796 点，虽然最近回调到了 9366 点，但情绪已经被彻底点燃。
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6 \  Q# D# |3 o7 C. [% t问题也来了：
这 29 家公司里，谁更可能吃到真红利？
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9 e, u8 Y# l$ C8 u- a从政策方向看得很清楚——
7 y( q2 N" q9 V9 {& Y7 q' l" Y“人流更自由、物流更高效”，再加上“零关税、低税率、简税制”，
2 }. Y; V# r# D# O1 {$ x交通物流、新能源和高端制造，很可能是最先受益的方向。

" T! J4 j9 T9 b, D从短期市场表现来看，12 月 18 日当天，
: }, A+ W# _' N! T, h钧达股份直接涨停，
洲际油气涨了 6% 多，
: I0 h& k# Y  D# r0 S- h其余个股则出现不同程度回调，资金明显在做方向选择。

% M* ?0 r# ~+ r$ X6 ^交通物流：最先吃到“流量红利”
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先说交通物流，这一块几乎是政策一落地，业绩就能感受到变化。
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5 Q; g  w  q' j  v4 P3 H9 w/ r在封关前的预热阶段，琼州海峡这条“水上动脉”已经开始忙起来了：
12 月上旬，
客滚船发班量同比涨 9%，
旅客运输量涨 23%，
车辆运输量涨 18%，
5 w* B/ \$ O# F/ [6 T2 w; v! v新能源车运输量直接暴涨 27%。

面对这波增量，海峡股份早就开始准备了。
' Q6 q! r, r+ e: G* f& a" T他们的计划很直接：
加船、造新船、开新航线，
尽量把海口—海安这条线的压力分散掉，
为封关后的车流、人流增长提前铺路。
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- X- s7 n$ N+ @" L7 P航空这边动作也不小。

7 W% M# A* O4 C3 e4 M海南机场正在推进 收购美兰机场控股权；
海航控股从 2023 年开始，就在加速恢复和扩展国际航线。
到 2025 年，海口美兰的国际和地区航线数量，将从 2019 年的 13 条，增加到 23 条。

伦敦、东京、西雅图这些关键航线逐步打通，
海南在“面向两洋”的区域航空枢纽地位，正在明显抬升。

& R. f) v/ v+ D2 d! b再加上免税业务这一块，海南机场和海峡股份的布局也很完整：
机场免税、离岛免税提货点、口岸免税股权，该有的基本都有。
3 Z5 U, X! e8 f5 P( n一旦人流起来，免税消费自然会跟着放量。
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" v8 I  F( M, w9 Z, D有业内人士总结得很直白：
+ a4 s8 l/ j4 d4 v只要海南的人和货开始频繁流动，交通类公司就是最直接的受益者。
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新能源、高端制造：吃的是“长期红利”
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如果说交通物流是“立竿见影”，
那新能源和高端制造，吃的就是长期、确定性更强的政策红利。
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: u" M8 S% ~/ l- s$ d比如海马汽车。
2 L1 X* i) f8 a5 t* ~这是海南本地唯一的新能源乘用车整车企业，
& p! R( L" I' |: t4 ~现在正在海南推进氢能全产业链布局，目标是打造零碳汽车生态。
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他们自己也说得很清楚：
自贸港的区位、政策、岛屿环境，对新能源产业来说非常友好，
; f0 X2 |, U! `! t, _2030 年前，争取把氢能这条路真正跑通。

再看海南矿业。
  P$ }  K8 m0 U, _& }- q' h; X封关之后，“双 15%”税收政策、人员流动更自由、跨境资金更便利，
+ B* Q( `' I$ v4 `! M. F直接帮企业降成本、抢人才、提效率。
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尤其是在资金端，
EF 账户、跨境资金集中运营中心这些政策，
. a! @; {( y- s对做全球业务的企业来说，几乎是“刚需级利好”。

而在贸易端，
/ G! o& {% O# ?! ^* U洋浦的氢氧化锂项目还能享受 原辅料零关税，
项目盈利能力和市场竞争力都会明显增强。
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  F2 o* b9 `  r有研究人员就评价得很直接：
& `1 t  R( A; |. C  ]9 D5 S9 Z+ S新能源和高端制造，
成本降得下去、技术门槛高、抗风险能力强，是自贸港长期受益的核心方向。

农业、生物医药：慢，但空间不小

另外，一些细分方向也在悄悄发力。
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/ k0 T( D+ E+ \: c* u6 M8 {" q" t比如特色农业。
/ B1 G6 T/ U) u- d* a/ w) C- C海南本身就是南繁育种基地，
) ]4 G4 r- Y, F8 ~4 {再加上自贸港政策，向东南亚市场延伸的空间很大。

生物医药这边，
海南橡胶已经完成了自贸港首单跨境橡胶人民币结算；
, B/ L, n8 |) v* y7 ~1 e9 I海南海药则借助博鳌乐城政策，不断引入海外产品、丰富管线。

3 W# Y+ t3 l% p  n这些方向不一定爆得快，
但在政策环境下，持续做，是有空间的。

整体来看，
封关不是一次性的刺激，
而是一整套长期制度红利的开始。
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接下来真正值得关注的，是：
7 N; t! c, a/ n! j6 H简税制细则怎么落？鼓励产业目录怎么定？

5 C/ |7 w8 I  o- N1 A政策一旦继续细化，
7 ?4 A- U: \3 j  J- W海南这 29 家本土上市公司里，
6 g( @: @7 R8 G3 {2 |很可能会走出真正的“分化行情”。

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翠竹清风

封关这一步走出来，海南就不是“概念”了，而是真开始按制度跑。短期看物流、机场这些肯定最先吃肉，长期还是得看谁能把成本优势真转成利润，不然炒一波就散。

黑雨衣大盗

这个我暂时还不知道这0关税的作用是怎样，所以看看会如何，是不是利民

易天一人

0关税企业会非常欢迎，贸易需要物流这是一块大蛋糕

鱼天下菜

这个封关对于海南的经济是作用很大的,不过几年海南就会经济猛翻